中国行业发展报告

【摘要】　　7月，受海外市场需求疲弱、“抢出口”效应减退影响，叠加高温暴雨极端天气以及服装消费进入传统淡季等因素，我国纺织服装行业生产、出口、效益等主要指标降幅加深，内销市场小幅波动，投资增速放缓，行业运行严重承压。展望后势，八部门联合印发《机械工业数字化转型实施方案》，纺织机械智能化发展成重点；从“制造驱动”到“价值跃升”，纺织服装产业园区解码新动能。

【关键词】海外市场需求疲弱，抢出口，传统淡季，严重承压，新动能

【摘要】　　上半年，我国我国纺织行业坚持稳中求进工作总基调，扎实推进产业结构优化调整，深化外贸转型升级，在国家更加积极有为的宏观政策发力显效支撑下，上半年经济运行态势基本平稳，出口在重压之下保持增长，发展韧性得到巩固和释放。展望后势，纺织园区迎零碳转型“国家标尺”，纺织工业碳排放强度大幅降低；下半年不确定因素依然较多，保持平稳运行面临诸多挑战。

【关键词】质效修复，量增利减，零碳转型，下半年

【摘要】　　5月，在假期经济、“618”电商促销提前以及提振消费政策加力扩围等利好因素作用下，叠加国际市场需求恢复、关税缓和效果显现，我国服装内销、出口实现增长，产量稳中有升，投资保持较快增速，行业发展韧性和潜力持续增强。当前全球服装贸易格局重组、供应链风险不断攀升，地缘政治局势紧张、关税延期风险将加大服装出口不确定性，同时国内市场内生动力不足等问题持续存在，企业生产经营依然面对诸多困难和挑战。展望后势，六部门联合发文推动纺织工业数字化转型，为纺织工业发展指明路径；中非加强纺织服装产贸合作，从“产品输出”向“产能共建”。

【关键词】提振消费，国际市场需求恢复，关税，数字化转型，中非加强产贸合作

【摘要】　　4月份中国棉纺织景气指数为48.1%，低于临界点，较3月下降4.3个百分点。外贸预期受挫，棉纺织行业企业生产经营情况下挫，景气指数回落至荣枯线以下，多项指标出现较大幅度下降；纺织服装零售数据呈现温和复苏态势，限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额同比增长3.1%，增速较上年同期提高1.6个百分点；纺织子行业投资增速放缓，而服装子行业投资持续加码；纺织品服装出口额小幅增长，出口韧性持续显现。展望后势，2025纺织服装优供给促升级活动开启，持续增加纺织服装优质供给；国潮服饰市场呈现快速增长态势，2025年将达到2500亿元。

【关键词】数字化转型，智能升级，跨界合作，优供给促升级

【摘要】　　3月受传统旺季需求好转预期影响，下游市场交投逐步改善，但整体行情仍不及预期，纺企订单后劲偏弱，市场观望情绪加重；纺织服装零售数据呈现温和复苏态势，政策支持、消费升级及成本优化是核心驱动力；纺织子行业投资增速放缓，而服装子行业投资持续加码；美国单边滥施畸高关税举措抬高全球贸易壁垒，出口面临超预期压力；行业效益改善压力犹存，发展信心亟待巩固。展望后势，高端产品供给实现突破，提升国际市场竞争力；数字化与场景化消费新业态不断拓展，进一步激发消费潜力。

【关键词】对等关税，全球布局，上游放缓，下游加速，促消费

【摘要】    2月份，春节过后纺织企业复工复产顺利，生产销售逐步恢复正常，整体经营情况有所改善，景气指数回升至荣枯线。纺织服装零售数据呈现温和复苏态势，政策支持、消费升级及成本优化是核心驱动力。纺织子行业投资增速放缓，而服装子行业投资持续加码。开年纺织服装出口承压，反映全球需求疲软、贸易摩擦加剧及行业结构性矛盾。展望后势，全方位提振消费顶层方案出台，纺织业应瞄准消费品质提升；美国加征关税短期对行业形成显著冲击，制造端与品牌端分化加剧。

【关键词】棉纺织，景气指数，关税

【摘要】　　2024年以来，我国服装内销市场呈现增速持续放缓态势，除上年较高基数因素外，在一定程度上反映出终端消费内生动力不足。全年限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额14690.5亿元，同比增长0.3%，增速较上年同期下滑12.6个百分点。出口方面，在海外假日消费拉动和对美“抢出口”等积极因素的拉动下，12月单月出口增幅大幅提升，并带动整年增速小幅提高。全年我国纺织原料及纺织制品累计出口2988.48亿美元，同比增长2.9%，较上年同期提高10.7个百分点。纺织行业的问题主要有：12月纺织服装专业市场景气指数下降，市场运行压力有所加大；节前棉纱出厂价普遍下调，纺企被动采取“降价抢单”模式。展望未来，国际纺织业务前景谨慎乐观，国内纺织产业即将迎来“金三银四”；美国将对从中国进口的商品加征10%的关税，纺服出口的阻力将上升。

【关键词】12月，纺织服装，月度监控

【摘要】　　2024年以来，我国服装内销市场呈现增速持续放缓态势，除上年较高基数因素外，在一定程度上反映出终端消费内生动力不足。1～11月，限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额13073.1亿元，同比增长0.4%，增速较上年同期下滑11.1个百分点。出口方面，1～11月，我国纺织原料及纺织制品累计出口2710.0亿美元，同比增长2.0%，较上年同期提高10.6个百分点。纺织行业的问题主要有：老牌男装金利来拟从港股退市，营收不佳、股价低迷或是主因；市场悲观氛围浓厚，棉企经营压力大。展望未来，多地家纺消费补贴政策落地，家纺龙头公司有望显著受益；浙江省出台转型金融政策，将助力纺织业向绿色低碳方向发展。

【关键词】11月，纺织服装，月度监控

【摘要】　　2024年以来，我国服装内销市场呈现增速持续放缓态势，除上年较高基数因素外，在一定程度上反映出终端消费内生动力不足。1～10月，限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额11570.8亿元，同比增长1.1%，增速较上年同期下滑9.1个百分点，较前三季度增长0.9个百分点。出口方面，1～10月，我国纺织原料及纺织制品累计出口2460.5亿美元，同比增长1.6%，较上年同期提高10.5个百分点。纺织行业的问题主要有：棉纱出货转弱，纺企亏损面扩大；供应继续增大，纺企补库难放量。展望未来，棉纱“量减价弱”，纺企转产现象增多；2025年经济预期平稳向好，将支撑化纤行业呈积极发展态势。

【关键词】10月，纺织服装，月度监控

【摘要】　　2024年以来，各级商务主管部门按照“消费促进年”总体安排，落实落细各项促消费政策措施，推动消费持续扩大。其中，线上消费增长有所加快，部分升级类和大宗商品销售良好。1～9月，限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额10224.7亿元，同比增长0.2%，增速较上年同期下滑10.4个百分点。出口方面，1～9月，我国纺织原料及纺织制品累计出口2207.7亿美元，同比增长0.5%，较上年同期提高9.7个百分点。纺织行业的问题主要有：布厂开机率回落，纺企累库率上升；纺织业务略微改善，但仍处于困难时期。展望未来，降息利好累积，棉价下方有底；行业终端消费品外销利润较好，未来美国大选等事件成贸易影响因素。

【关键词】9月，纺织服装，月度监控

【摘要】　　2024年以来，各级商务主管部门按照“消费促进年”总体安排，落实落细各项促消费政策措施，推动消费持续扩大。其中，线上消费增长有所加快，部分升级类和大宗商品销售良好。1～8月，限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额9046.4亿元，同比增长0.3%，增速较上年同期下滑10.3个百分点。出口方面，1～8月，我国纺织原料及纺织制品累计出口1963.7亿美元，同比增长1.1%，较上年同期提高10.8个百分点。纺织行业的问题主要有：棉纱整体盈亏平衡，金九银十订单不足；多因素导致我国8月棉花进口大幅回落。展望未来，9月下旬市场情绪持续改善，布厂补库节奏加快；宏观利好政策频出，看涨情绪激发郑棉价格强势上涨。

【关键词】8月，纺织服装，月度监控

【摘要】　　2024年以来，各级商务主管部门按照“消费促进年”总体安排，落实落细各项促消费政策措施，推动消费持续扩大。其中，线上消费增长有所加快，部分升级类和大宗商品销售良好。1～7月，限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额8033.2亿元，同比增长0.5%，增速较上年同期下滑10.9个百分点。出口方面，1～7月，我国纺织原料及纺织制品累计出口1686.7亿美元，同比增长1.2%，较上年同期提高10.9个百分点。纺织行业的问题主要有：7月纺织服装专业市场景气指数下降，市场面临一定的挑战；市场需求持续平淡，纺织品产量下降。展望未来，纺织品库存下降，未来预期向好；棉企抓紧出货清仓，棉纱上涨意愿偏强。

【关键词】7月，纺织服装，月度监控

【摘要】　　2024年以来，各级商务主管部门按照“消费促进年”总体安排，落实落细各项促消费政策措施，推动消费持续扩大。其中，线上消费增长有所加快，部分升级类和大宗商品销售良好。1～6月，限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额7098.3亿元，同比增长1.3%，增速较上年同期下滑11.5个百分点。出口方面，1～6月，我国纺织原料及纺织制品累计出口1422.9亿美元，同比增长1.6%，较上年同期提高9.7个百分点。纺织行业的问题主要有：成品销售不畅，产量环比下降；订单尚无起色，纺企积极自救。展望未来，秋冬备货启动，纺织市场有望缓慢复苏；布厂观望情绪加剧，气流纺出货逐渐回暖。

【关键词】6月，纺织服装，月度监控

【摘要】　　2024年以来，各级商务主管部门按照“消费促进年”总体安排，落实落细各项促消费政策措施，推动消费持续扩大。其中，线上消费增长有所加快，部分升级类和大宗商品销售良好。1～5月，限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额5855.5亿元，同比增长2.0%，增速较上年同期下滑12.1个百分点。出口方面，1～5月，我国纺织原料及纺织制品累计出口1152.0亿美元，同比增长1.5%，较上年同期提高6.5个百分点。纺织行业的问题主要有：纺企减产持续增多，销售有心乏力；棉花市场处于供大于求周期中，棉花期货价格或继续下行。展望未来，男性消费市场逐步崛起，有望带动男装及户外运动品牌业绩增长；秋冬面料市场需求上升，推动纺织制造企业业绩向好。

【关键词】5月，纺织服装，月度监控

【摘要】   2024年以来，各级商务主管部门按照“消费促进年”总体安排，落实落细各项促消费政策措施，推动消费持续扩大。其中，线上消费增长有所加快，部分升级类和大宗商品销售良好。1～4月，限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额3468.7亿元，同比增长1.0%，增速较上年同期下滑15.6个百分点。出口方面，1～4月，我国纺织原料及纺织制品累计出口893.3亿美元，同比增长0.6%，较上年同期提高3.1个百分点。纺织行业的问题主要有：棉纱价格仍处于下降通道，贸易商补库信心不足；下游淡季特征显现，郑棉价格大幅下跌。展望未来，PTA供应或逐步回归，月度产量将再上新台阶；5月仓单增长显著，棉纱期货关注度上升。

【关键词】4月，纺织行业，月度监控

【摘要】　　2024年以来，各级商务主管部门按照“消费促进年”总体安排，落实落细各项促消费政策措施，推动消费持续扩大。其中，线上消费增长有所加快，部分升级类和大宗商品销售良好。1～3月，限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额2732.3亿元，同比增长2.2%，增速较上年同期下滑9.2个百分点；纺织出口边际回暖，整体回稳向好，1～3月，我国纺织原料及纺织制品累计出口655.2亿美元，同比增长2.0%，较上年同期提高8.4个百分点。纺织行业的问题主要有：内外棉纱价差不断收窄，进口纱对国产纱冲击或再次加大；新增订单不足，5月限产纺企或增多。展望未来，一季度我国服装累计出口小幅增长，实现国际市场份额的基本稳定；一季度中国轻纺城增长势头强劲，奋力打造现代化“国际纺都”。

【关键词】3月，纺织行业，月度监控

【摘要】　　2024年以来，各级商务主管部门按照“消费促进年”总体安排，落实落细各项促消费政策措施，推动消费持续扩大。其中，线上消费增长有所加快，部分升级类和大宗商品销售良好。相比之下，纺织服装消费表现较弱，1～2月，限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额2521亿元，同比增长1.9%，增速较上年同期下滑3.5个百分点；纺织出口边际回暖，整体回稳向好，1～2月，我国纺织原料及纺织制品累计出口448.0亿美元，同比增长14.2%。纺织行业的问题主要有：市场旺季不及预期，产品库存有增加趋势；棉纱开启阴跌模式，溯源订单利润尚可。展望未来，下游市场走弱，棉价回调或未结束；高支纱量价双降，纺企开机率预计回落。

【关键词】2月，纺织行业，月度监控

【摘要】　　12月，随着稳经济政策的效果持续显现，我国经济运行整体呈现企稳回升的态势，行业信心有所增强，纺织品、服装销售顺畅。具体来看，1～12月纺织行业以及服装行业投资降幅环比三季度继续收窄；限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额14094.8亿元，同比增长12.9%；限额以上单位服装类商品累计零售额10352.9亿元，同比增长15.4%；纺织出口边际回暖，降幅有所收窄。纺织行业的问题主要有：我国棉纱、棉布出口明显回落，CBP对棉制纺织品服装进口的抑制仍在延续；郑棉大幅增仓上行，需求持续性仍是最大的难题。展望未来，中高支纱供货偏紧，棉纺厂利润持续改善；奢侈品集团在2023年业绩优异，行业整体呈现逆周期的增长态势。

【关键词】12月，纺织行业，月度监控

【摘要】　　11月，随着稳经济政策的效果持续显现，我国经济运行整体呈现企稳回升的态势，行业信心有所增强，纺织品、服装销售顺畅。具体来看，1～11月纺织行业以及服装行业投资降幅环比三季度有所收窄；限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额12595.3亿元，同比增长11.5%；限额以上单位服装类商品累计零售额9225亿元，同比增长13.8%；纺织出口边际回暖，降幅有所收窄。纺织行业的问题主要有：棉纱行情虽有回暖但以小单为主，企业对明年保持谨慎态度；面料出口大幅下滑，四季度有望回暖。展望未来，纱布短暂回暖，后期持久性存疑；国产棉纱需求替代越来越大，花纱进口量再现爆发式增长。

【关键词】11月，纺织行业，监控报告

【摘要】　　10月，随着稳经济政策的效果持续显现，我国经济运行整体呈现企稳回升的态势，行业信心有所增强，纺织品、服装销售顺畅。具体来看，1～10月，限额以上单位服装鞋帽、针、纺织品累计零售额11126.4亿元，同比增长10.2%，增速较上年同期提高14.6个百分点；限额以上单位服装类商品累计零售额7143.4亿元，同比增长12.3%，增速较上年同期提高17.8个百分点。纺织行业的问题主要有：纺企累库略有下降，仍面临一定的去库压力；郑棉仍不乐观，新增订单不足纺企减停产增多。展望未来，纺织童鞋市场规模和容量正在迅速扩大，国产童鞋占比有望提升；“金九银十”到来，棉花进口延续同比大幅增长势头。

【关键词】10月，纺织行业，月度监控