中国行业发展报告

一、禁令背景
1．美方现有对中国通信企业限制措施
近年来，美方对我国通信企业的打压政策层出不穷。过去的很长时间里，美国在通信行业内一直处于绝对领先优势，而近年来我国通信企业得到了快速发展，并取得了十分显著的成就。尤其是以华为、中兴为代表的企业，在5G技术领域甚至领先世界。出于对我国通信行业崛起的警惕，也为了维护其长期以来的领先优势，美国以“威胁国家安全”为由千方百计的阻挠我国通信企业的发展。
2．本次禁令主要内容
2022年11月25日，出于所谓“国家安全考虑”，美国联邦通信委员会（FCC）发表声明宣布，禁止华为、中兴和海能达等五家中企在美国销售所有设备。禁令从手机和网络设备，延伸到包括路由器和交换机在内的企业产品。
二、对通信行业的影响
1．打压中国企业，遏制我国通信行业发展
从2018年的“中兴禁令”，到2019年的“实体清单”，再到如今的《芯片法案》以及销售禁令，美国对我国通信企业的态度已经非常明确，美国打压中国通信企业的意图也非常强烈。
2．破坏全球产业链，阻碍通信行业发展
美方本次禁令是对2019年禁令的升级。经过本次升级后，禁令从限制美国政府采购变为了在美国全面禁售这五家企业的设备，限制面进一步扩大。
3．禁令对华为中兴影响不大，对海康大华存在影响
2017年以来，华为、中兴是美国多轮制裁首要对象。由于政治因素影响，目前华为、中兴在美国拓展空间不大，且在美国市场收入极其有限。销售禁令对海康威视、大华科技等摄像设备商存在一定影响，但预计影响也有限。目前，海康威视、大华股份来自美国市场的收入比例均小于5%。早在2019年的禁令后各家企业已经有所准备。
三、行业应对策略建议
1．相关企业积极应对，开拓其他市场
海能达表示未来会把更多的精力放在一带一路沿线的中国友好国家。
2．加快突破核心技术，努力实现产业内循环
在当前的局势下，国内通信企业尽当加快突破核心技术，突破国外对芯片等通信设备核心零部件，甚至芯片关键材料的封锁。相比于华为“实体清单”发生时的完全被动局面，如今我国通信产业部分供应链已经实现了自主可控，但在产业链上还有许多薄弱部分。如半导体材料作为晶圆制造的耗材，品类多，储存周期短，供应链风险很大。光刻胶等产品跟海外厂商技术差距依旧巨大。各细分半导体材料在中高端领域国产化率依旧非常低。未来，美国对我国通信行业龙头企业的打压预计会持续，我国通信行业应做好充足的心理准备。